Subfundusz charakteryzuje się brakiem sztywnych limitów alokacji lokat pomiędzy Instrumenty Udziałowe i Instrumenty Dłużne oraz korzystaniem z szerokiego spektrum instrumentów, a także możliwą zmiennością rodzajów lokat posiadanych w portfelu. Subfundusz może inwestować od 0% do 100% aktywów w Instrumenty Udziałowe oraz od 0% do 100% aktywów w Instrumenty Dłużne. Pomimo możliwości inwestowania do 100% Aktywów Subfunduszu w Instrumenty Udziałowe, Subfundusz będzie dążył do zachowania średniego poziomu ryzyka. Wzrost wartości jednostki uczestnictwa Subfundusz zmierza osiągać poprzez wzrost wartości poszczególnych klas aktywów (takich jak na przykład akcje, obligacje, gotówka i ekwiwalenty gotówki). Jednym z kryteriów alokacji pomiędzy klasami aktywów będzie ich względna atrakcyjność inwestycyjna w średnioterminowym horyzoncie inwestycyjnym. W celu osiągnięcia swojego celu inwestycyjnego, Subfundusz może inwestować w szerokie spektrum instrumentów, w tym wykorzystywać instrumenty pochodne zajmując krótkie lub długie pozycje, a także posiadać ekspozycję na rynek nieruchomości, towary lub prawa majątkowe.
Notowania QUERCUS Global Balanced
QUERCUS Global Balanced należy do kategorii funduszy absolutnej stopy zwrotu o charakterze globalnym i charakteryzuje się brakiem sztywnych limitów alokacji lokat pomiędzy instrumenty udziałowe i dłużne. Cel inwestycyjny realizuje poprzez inwestowanie od 0% do 100% aktywów w instrumenty udziałowe oraz od 0% do 100% aktywów w instrumenty dłużne. Fundusz osiąga ekspozycję na poszczególne klasy aktywów bezpośrednio lub za pośrednictwem instrumentów pochodnych, funduszy inwestycyjnych oraz ETF-ów. Może zajmować długie i krótkie pozycje, przy czym krótkie pozycje będą zajmowane wyłącznie za pośrednictwem instrumentów pochodnych. Fundusz może posiadać ekspozycję na rynek nieruchomości za pośrednictwem akcji lub innych papierów wartościowych, emitowanych przez spółki prowadzące działalność w sektorze nieruchomości, jak również za pośrednictwem innych funduszy lub instrumentów pochodnych.
QUERCUS Global Balanced jest funduszem mieszanym aktywnej alokacji i inwestuje w różne rodzaje instrumentów finansowych na całym świecie. Przeznaczony jest dla osób, które akceptują wysokie ryzyko zmienności inwestycji i oczekują wzrostu jego wartości w długim terminie. Polecany jest inwestorom, którzy wybór instrumentów do portfela zamierzają powierzyć zarządzającemu funduszem.
Podane stopy zwrotu są oparte na danych historycznych i nie stanowią gwarancji uzyskania podobnych w przyszłości. Indywidualna stopa zwrotu z inwestycji każdego uczestnika zależy od dnia nabycia i dnia zbycia jednostek uczestnictwa oraz od pobranych opłat manipulacyjnych i wysokości należnego podatku. Podane informacje nie mogą być traktowane jako usługa doradztwa inwestycyjnego lub innego typu doradztwa, w tym świadczenia pomocy prawnej. Przed nabyciem jednostek uczestnictwa należy wnikliwie zapoznać się z Prospektem Informacyjnym oraz kosztami i opłatami związanymi z inwestowaniem w jednostki System handlu Forex Entropy uczestnictwa. Posiada zezwolenie na prowadzenie działalności udzielone przez Komisję Nadzoru Finansowego, będącą dla Quercus TFI S.A.
- QUERCUS Global Balanced jest funduszem mieszanym aktywnej alokacji i inwestuje w różne rodzaje instrumentów finansowych na całym świecie.
- Subfundusz o charakterze absolutnej stopy zwrotu, rynku globalnego.
- Cel inwestycyjny realizuje poprzez inwestowanie od 0% do 100% aktywów w instrumenty udziałowe oraz od 0% do 100% aktywów w instrumenty dłużne.
- Fundusz niemal dorównuje stopą zwrotu indeksowi S&P 500, przy portfelu, w którym akcje stanowią jedynie proc.
Syntetyczny wskaźnik ryzyka i zysku
- Subfundusz charakteryzuje się brakiem sztywnych limitów alokacji lokat pomiędzy Instrumenty Udziałowe i Instrumenty Dłużne oraz korzystaniem z szerokiego spektrum instrumentów, a także możliwą zmiennością rodzajów lokat posiadanych w portfelu.
- Wyniki te nie uwzględniają podatku od dochodów kapitałowych oraz opłat związanych z nabyciem jednostek uczestnictwa.
- Fundusz pobiera też success fee (20%), ale tylko wtedy, gdy wartość jednostki przekroczy dotychczasowe maksimum historyczne (tzw. high water mark).
- Fundusze pasywne naśladują stopy zwrotu konkretnego indeksu.
- Inne fundusze mogą stanowić maksymalnie 50% aktywów funduszu.
Istnieje możliwość wykupu certyfikatów inwestycyjnych. Dniem Wykupu jest każdy ostatni dzień kwartału kalendarzowego, na który przypada zwyczajna sesja na GPW. Żądania wykupu Certyfikatów Inwestycyjnych będą przyjmowane w drugim miesiącu kwartału kalendarzowego. Żądanie wykupu złożone przed lub po terminie wskazanym powyżej nie zostanie zrealizowane. Na marginesie można zauważyć, że w poniższym gronie najwyższą 3-letnią stopą zwrotu może pochwalić się nasz drugi (bardziej krajowy) fundusz QUERCUS Absolutny z wynikiem 54,6%.
Już po pierwszym półroczu zyskał ponad 10%. Jeszcze istotniejsze jest to, że fundusz regularnie osiąga dodatnie stopy zwrotu. Jego skuteczność, mierzona przez Analizy Online na podstawie przesuwanych 12-miesięcznych stóp zwrotu, sięga w badanym okresie 100% – w każdym rocznym horyzoncie liczonym od czerwca 2023 r.
Wyniki inwestycyjne
Fundusz może posiadać również ekspozycję na towary poprzez zastosowanie instrumentów pochodnych na indeksy towarowe, instrumentów ETC (Exchange Traded Commodities) lub funduszy inwestycyjnych. Inne fundusze mogą stanowić maksymalnie 50% aktywów funduszu. Udział depozytów bankowych waha się od 0% do 25% portfela QUERCUS Global Balanced.
Salda napływów do funduszu QUERCUS Global Balanced (Parasolowy SFIO)
Subfundusz, Towarzystwo, ani inny podmiot trzeci nie gwarantują jednak osiągnięcia powyższego celu. Subfundusz o charakterze absolutnej stopy zwrotu, rynku globalnego. Subfundusz o zmiennej alokacji i globalnym spektrum inwestycyjnym, charakteryzujący się średnim poziomem ryzyka. Subfundusz przeznaczony jest dla inwestorów akceptujących średni poziom ryzyka, w szczególności ryzyko związane z inwestycjami w Instrumenty Udziałowe.
O FUNDUSZU
Innymi słowy, jeśli inwestor był z funduszem przez dowolny rok w okresie lipiec 2023 – czerwiec 2025, zawsze zarobił. Najsłabszy z takich rocznych okresów przyniósł ok. +6,2% zysku, a najlepszy aż +23,1% W sumie przez trzy analizowane lata fundusz zarobił 54%, ponad dwukrotnie więcej niż można było w tym czasie Umarkets Broker review: Experience matters! zyskać na depozytach bankowych. Celem funduszu jest osiąganie dodatnich stóp zwrotu w średnioterminowym horyzoncie inwestycyjnym (zalecany okres inwestycji (RHP) wynosi min. 2 lata).
Obecnie w części dłużnej portfela dominują obligacje korporacyjne denominowane w euro, które przy wysokiej płynności oferują rentowności rzędu 8% i pełnią rolę stabilizatora, gdy na rynku brakuje innych okazji. Ważnym elementem są także polskie obligacje skarbowe o zmiennym i inflacyjnym kuponie oraz wybrane emisje zagraniczne. Motorem wzrostu pozostają natomiast akcje liderów sektorowych, przede wszystkim spółek technologicznych. Strategia oparta na jednym budżecie ryzyka pozwala utrzymywać atrakcyjny profil zysk/ryzyko dla inwestorów szukających czegoś więcej niż klasyczne fundusze dłużne.
Wartość aktywów netto Subfunduszu może cechować się dużą zmiennością, ze względu na skład portfela, a w szczególności inwestowanie aktywów tych subfunduszy w akcje i instrumenty pochodne. Podane wyniki są stopami zwrotu jednostek uczestnictwa kategorii A Subfunduszu we wskazanym okresie. Wyniki te nie uwzględniają podatku od dochodów kapitałowych oraz opłat związanych Zwycięstwa i porażki Victora Niederhoffera z nabyciem jednostek uczestnictwa.
W przypadku dokonania inwestycji w instrumenty pochodne, łączna wartość inwestycji może przekraczać powyższe limity, w szczególności może przekroczyć 100% wartości aktywów funduszu (lewar). Subfundusz opisany w niniejszym dokumencie jest subfunduszem QUERCUS Parasolowy SFIO. Oraz na stronie internetowej Quercus TFI S.A. Ani QUERCUS Parasolowy SFIO nie gwarantują realizacji założonych celów inwestycyjnych ani uzyskania określonych wyników inwestycyjnych. Uczestnik musi liczyć się z możliwością utraty przynajmniej części zainwestowanych środków.
Subfundusz do obliczania opłaty za wyniki stosuje model High Water Mark dla całej historii Subfunduszu (HWM-alltime). Oznacza to, że opłata za wyniki może być naliczona wyłącznie w sytuacji osiągnięcia nowej maksymalnej wartości przez Jednostkę Uczestnictwa. Stawka opłaty za wyniki wynosi 20% od przyrostu ponad poziom maksymalny. Nie ma możliwości pobierania opłaty za wyniki (tzw. krystalizacji) w przypadku nominalnej straty. Prosto na Twojego maila będziemy wysyłać skrót najważniejszych informacji ze świata finansów, powiadomienia o nowościach rynkowych, najnowsze oceny i raporty oraz codzienne notowania wybranych przez Ciebie funduszy inwestycyjnych.
Do obliczania opłaty za wyniki stosuje się model High Water Mark dla całej historii Funduszu, licząc od 29 grudnia 2023 r. Opłata może być pobrana w każdym Dniu Wyceny, wyłącznie w sytuacji osiągnięcia nowej maksymalnej wartości przez certyfikat inwestycyjny. Stawka opłaty wynosi 20% od przyrostu wartości certyfikatu.